6月8日，國軒高科回復(fù)了深交所關(guān)于2017年年報(bào)的詢問函。

以下內(nèi)容為精華摘錄，全文請(qǐng)查看完整的公告。

深交所：貴公司2017年度實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入48.38億元，同比增長1.68%，實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤8.38億元，同比下降18.71%，歸屬于上市公司股東的扣除非經(jīng)常性損益的凈利潤為5.29億元，同比下降44.52%，經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額為-9,968.35萬元，同比下降107.82%。請(qǐng)分析具體原因及合理性。

國軒高科：2017年公司加快動(dòng)力鋰電池產(chǎn)能建設(shè)，截止2017年12月31日，公司已建設(shè)合肥、南京、廬江、青島、唐山、蘇州等9家生產(chǎn)基地。2017年動(dòng)力鋰電池版塊銷量達(dá)到7.5億安時(shí)，同比增長21.19%。同時(shí)，由于2017年國家新能源汽車補(bǔ)貼政策調(diào)整，補(bǔ)貼力度大幅下降，整車企業(yè)將部分成本壓力轉(zhuǎn)嫁到新能源汽車上游企業(yè)，2017年度公司動(dòng)力鋰電池平均銷售單價(jià)為5.41元/安時(shí)，同比下降17.78%。

2017年公司動(dòng)力鋰電池版塊扣非后凈利潤為5.18億元，同比下降46.4%。主要受銷售單價(jià)下降17.78%影響，業(yè)務(wù)毛利下降18.54%。銷售單價(jià)下降主要系近年來動(dòng)力電池產(chǎn)能提升較快及新能源汽車補(bǔ)貼政策調(diào)整，為保證市場占有率持續(xù)提升，公司采取了靈活的定價(jià)策略積極應(yīng)對(duì)，銷售單價(jià)相應(yīng)下降。

非經(jīng)常損益變動(dòng)較大主要是動(dòng)力鋰電池板塊本期計(jì)入當(dāng)期損益的政府補(bǔ)助本期金額3.65億元，同比上升415.48%。

2017年度公司動(dòng)力鋰電池板塊經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額約為-1.2億元，較上年減少11.15億元，同比下降-112.00%，主要系采購付款受上游部分原材料供應(yīng)趨緊以及年底備貨量增加影響，而銷售回款受下游補(bǔ)貼政策調(diào)整影響，導(dǎo)致銷售回款相對(duì)于采購付款較為滯后。2017年度購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金36.08億元，增加約13.3億元，同比增長58.35%，而銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金僅增加4.85億元，同比僅增長12.68%。

深交所：請(qǐng)補(bǔ)充披露“其他業(yè)務(wù)”的具體構(gòu)成情況，以及大幅增長的具體情況。

國軒高科：公司2017年度其他業(yè)務(wù)收入主要為三元前驅(qū)體材料銷售、維保收入、廢料處理銷售和資產(chǎn)管理計(jì)劃服務(wù)費(fèi)，上述四項(xiàng)合計(jì)約1.82億元，占其他業(yè)務(wù)收入的94.55%，同比去年大幅增長。受益于新能源乘用車市場快速增長，相應(yīng)三元電池市場規(guī)模和份額呈現(xiàn)較大增長。根據(jù)市場統(tǒng)計(jì)，2017年國內(nèi)三元電池實(shí)現(xiàn)出貨量15Gwh，同比增長138%，受下游需求端增長拉動(dòng)，2017年三元正極材料價(jià)格持續(xù)上漲。公司報(bào)告期內(nèi)銷售了部分三元前驅(qū)體材料，形成了6618.72萬元的銷售收入。

深交所：請(qǐng)披露貴司配股募集35.35億元用于新一代高比能動(dòng)力鋰電池產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目的情況。

國軒高科：根據(jù)中國證監(jiān)會(huì)核發(fā)的《關(guān)于核準(zhǔn)國軒高科股份有限公司配股的批復(fù)》（證監(jiān)許可【2017】1820號(hào)），公司于2017年11月23日完成配股認(rèn)購，新增股份于2017年12月5日上市。經(jīng)華普天健會(huì)計(jì)師事務(wù)所（特殊普通合伙）驗(yàn)證，本次配股募集資金總額約35.63億元，實(shí)際募集資金凈額為人民幣35.35億元。

合肥國軒高科動(dòng)力能源有限公司年產(chǎn)6億Ah高比能動(dòng)力鋰電池產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目，募集9億元，已使用1.98億元。青島國軒電池有限公司年產(chǎn)3億Ah高比能動(dòng)力鋰電池產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目，募集5億元，已使用483.57萬元。南京國軒電池有限公司年產(chǎn)3億Ah高比能動(dòng)力鋰電池產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目募集5億元，目前未使用。年產(chǎn)10,000噸高鎳三元正極材料和5,000噸硅基負(fù)極材料項(xiàng)目，募集5億元，目前已使用1.48億元。年產(chǎn)21萬臺(tái)（套）新能源汽車充電設(shè)施及關(guān)鍵零部件項(xiàng)目，募集3億元，已使用2991.58萬元。年產(chǎn)20萬套電動(dòng)汽車動(dòng)力總成控制系統(tǒng)建設(shè)項(xiàng)目，募集2.5億元，目前未使用。工程研究院建設(shè)項(xiàng)目募集5.85億元，目前使用5525.77萬元。

除以上項(xiàng)目之外，公司為了長遠(yuǎn)發(fā)展和動(dòng)力電池的布局需要，使用自有資金建設(shè)了合肥國軒三廠項(xiàng)目、青島國軒一期項(xiàng)目和唐山國軒一期項(xiàng)目，以上項(xiàng)目資金來源主要為銀行項(xiàng)目貸款和自籌資金。其中合肥國軒項(xiàng)目向建行蜀山支行貸款2.8億元，青島國軒向建行萊西支行貸款2億元，借款期限為5年。以上項(xiàng)目均在報(bào)告期內(nèi)產(chǎn)生效益，對(duì)公司2017年度經(jīng)營業(yè)績起到了提升作用。

深交所：貴司與實(shí)際控制人控制的安徽國軒新能源投資有限公司參股的江蘇建康汽車有限公司發(fā)生1.45億元的關(guān)聯(lián)交易，請(qǐng)具體說明。

國軒高科：公司全資子公司合肥國軒主要從事動(dòng)力鋰電池的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，產(chǎn)品主要應(yīng)用于純電動(dòng)商用車、乘用車、物流車和混合動(dòng)力汽車等新能源汽車領(lǐng)域。江蘇建康汽車有限公司是一家以新能源電動(dòng)客車為主，混合動(dòng)力及電動(dòng)物流車為輔的集研發(fā)、生產(chǎn)、銷售為一體的新能源汽車公司，產(chǎn)品包含純電動(dòng)公交車，純電動(dòng)通勤車、6-12米純電動(dòng)公交、純電動(dòng)物流車，混合動(dòng)力客車等系列。

為滿足雙方業(yè)務(wù)發(fā)展需要，合肥國軒與建康汽車發(fā)生動(dòng)力電池購銷業(yè)務(wù)。報(bào)告期內(nèi)，建康汽車采購合肥國軒動(dòng)力電池組共計(jì)835套，采購金額合計(jì)約1.45億元，采購的動(dòng)力電池組營業(yè)成本為8938.63萬元，產(chǎn)品毛利率為38.26%。

深交所：報(bào)告期末，你公司應(yīng)收賬款期末余額為35.52億元，較期初增長47.32%，對(duì)其計(jì)提8.59%的壞賬準(zhǔn)備，請(qǐng)說明。

國軒高科：公司動(dòng)力鋰電池產(chǎn)品主要采取直接銷售模式。公司通過和新能源汽車整車生產(chǎn)廠商進(jìn)行戰(zhàn)略合作，共同開發(fā)適銷對(duì)路的新能源汽車用動(dòng)力鋰電池產(chǎn)品，在完成樣車開發(fā)并列入新能源汽車推薦車型公告目錄后，直接銷售給新能源汽車整車生產(chǎn)廠商。此外，公司也通過商務(wù)洽談或參與客戶招標(biāo)的方式獲取產(chǎn)品訂單，按照客戶的需求進(jìn)行設(shè)計(jì)和生產(chǎn)，將符合要求的產(chǎn)品直接銷售給終端客戶。公司輸配電產(chǎn)品采取以項(xiàng)目招投標(biāo)體制（即項(xiàng)目投標(biāo)-合同中標(biāo)-安排生產(chǎn)-產(chǎn)品銷售-結(jié)算）為核心的銷售模式進(jìn)行銷售。

公司客戶主要為大型國企、上市公司等新能源汽車整車制造商，其在新能源汽車領(lǐng)域的投資大，銷售資金回籠周期長，其資金預(yù)算受新能源汽車財(cái)政補(bǔ)貼政策影響較大。2017年末公司應(yīng)收賬款期末余額為35.52億元，較期初增長47.32%，該增長原因主要受新能源補(bǔ)貼政策影響，資金回籠緩慢所致。

2017年計(jì)提上市公司壞賬為寧德時(shí)代，應(yīng)收賬款69.38億元；堅(jiān)瑞沃能，應(yīng)收賬款88.72億；成飛集成，應(yīng)收賬款12.09億元；億緯鋰能，應(yīng)收賬款1838.79萬元。公司客戶主要為大型國企、上市公司等整車企業(yè)，目前不存在壞賬風(fēng)險(xiǎn)。

深交所：請(qǐng)說明計(jì)入當(dāng)期損益的政府補(bǔ)助金額情況。

國軒高科：公司2017年度計(jì)入當(dāng)期損益的政府補(bǔ)助金額合計(jì)約為3.78億元，公司主要政府補(bǔ)助（單項(xiàng)或單筆在100萬以上）金額合計(jì)為近3.6億元，占2017年度計(jì)入當(dāng)期損益的政府補(bǔ)助金額95.18%。